Gorsze dane w USA. Indeks Nasdaq 100 z drobną stratą.

Opublikowane wczoraj dane ekonomiczne okazały się gorsze, niż zakładano. Zbiorczy wskaźnik PMI osiągnął najniższą wartość w ciągu ostatnich 27 miesięcy. Nasdaq 100 w konsekwencji stracił we wtorek. Była to jednak drobna strata dla indeksu giełdowego.

Powiększanie strat

Wtorkową sesję handlową amerykański indeks technologiczny kończy poniżej kreski. Nasdaq 100 co prawda zanotował drobną stratę, powiększył jednak ujemny wynik z poprzednich sesji. Zamknięcie giełd w Stanach Zjednoczonych wykazało, że notowania Nasdaq’a 100 spadły o zaledwie 0,07%.

Dwie spółki ze szczególną zmiennością

Patrząc wewnątrz indeksu, zauważyć można, iż dwie spółki szczególnie się wczoraj odznaczyły. Mowa o składowych: Palo Alto Networks oraz Zoom Video. Te dwa komponenty, jako jedyne osiągnęły zmienność większą niż 10%. Co ciekawe jednak spółki stanęły po przeciwnych stronach. Przedsiębiorstwo Zoom Video straciło na wycenie 16,54%, przewodząc tym samym stratnym składowym. Akcje spółki Palo Alto Networks natomiast wzrosły o 12,10%. Nadmienić warto, iż niewielką przewagę liczebną osiągnęła strona wzrostowa.

Niepokojące sygnały dla sektora prywatnego

W dzisiejszej analizie brytyjskiego indeksu FTSE 100 pisaliśmy o spowolnieniu sektora prywatnego w Wielkiej Brytanii. Z podobnym problemem mierzy się USA, gdyż wczorajszy odczyt zbiorczego wskaźnika PMI zasygnalizował kolejne niepokojące sygnały. Odczyt danej za sierpień wyniósł 45,0 i jest to najniższa wartość ostatnich 27 miesięcy. W raporcie udostępnionym przez S&P Global przeczytać można również, że „warunki popytu zostały ponownie stłumione”.

Spadła sprzedaż nowych domów

Cześć inwestorów swój wzrok zwróciła wczoraj również na dane z rynku nieruchomości. Sprzedaż domów w Stanach Zjednoczonych spadła w lipcu o 12,6% względem poprzedniego miesiąca. W skali roku spadek wyniósł aż 20,6%.

Punkt widzenia – zainteresowanie wokół TFS

Wczoraj indeks Nasdaq 100 podjął się realizacji scenariusza głównego, jednak nie osiągnął w pełni zakładanego celu. Treść scenariusza brzmiała: „Teraz od amerykańskiego indeksu technologicznego oczekuje się, aby pokazał swoje nastawienie wobec okolic poziomu 12 970. Rynek może w pierwszym ruchu chcieć nadbić ten zakres, co miałoby charakter chwilowego wyładowania. Jeżeli po tym ruchu cena szybko cofnie poniżej TFS, poziom ten stanie się oporem dla rynku. Kontynuacja zejścia doprowadzić może do osiągnięcia przez indeks okolic 12 750”.

Rzeczywiście spoglądając na wczorajsze zachowanie rynku widać, że ten pokazał swoje nastawienie w okolicach poziomu 12 970. Zainteresowanie uczestników rynku skupiło się tym samym wokół poziomu TFS. Rynek zgodnie z założeniem nadbił zakres (po godzinie 16) i powracając poniżej TFS, udowodnił przeznaczenie tego poziomu. Zejście wczoraj było bardzo płytkie i rynek kontynuował je dziś od rana. Najniżej jednak cena sięgnęła okolic 12 810, zatem do osiągnięcia targetu sporo zostało. Obecnie cena walczy z zakresem średniej.

Scenariusz główny – wzrostowy

Rynek podjąć się może dziś najpierw przełamania średniej. Wówczas, jeśli cena powróci powyżej TFS, zakładać będzie można następujące. Utrzymanie strefy wyznaczonej przez zakres średniej kroczącej SMA 55 i poziom TFS stanowić będzie kluczowe założenie dla wzrostów. Zebrana na tym zakresie siła popytowa spowodować może powrót rynku powyżej 13 100.

Scenariusz poboczny – spadkowy

Średnia krocząca może zostać jednak jedynie nadbita i rynek podobnie jak wczoraj szybkim ruchem powróci poniżej istotnego zakresu. Wówczas re-test od dołu zakresu średniej stanowić będzie podstawę pod zejście. Targetem będzie poziom 12 750.

Konkluzja

Dziś indeks technologiczny ma szansę powrócić powyżej zakresu 13 100. Taki wzrost zależeć będzie najprawdopodobniej od zachowania rynku wobec średniej kroczącej. Obserwować należy również strefę (średnia-poziom TFS). Poniżej rozpisane zostały poziomy na dzień 24.08.2022.

TTR : 13 875

TSR : 13 648

TFR : 13 425

TDP : 13 193

TFS : 12 967

TSS : 12 743

TTS : 12 526